中證協擬發布 IPO輔導工作指引

為進一步提高上市輔導工作質量，指導輔導機構制定輔導環節執業標準和操作流程，督促擬上市企業樹立正確“上市觀”，近日，中國證券業協會（以下簡稱“中證協”）組織起草了《首次公開發行股票并上市輔導工作指引（征求意見稿）》（以下簡稱《輔導工作指引》），并向行業各公司征求意見。

對擬上市企業開展輔導工作，有利于提高公司規范運作水平，促進企業及“關鍵少數”樹立誠信、自律及法治意識，從源頭上提高上市公司質量。

中證協表示，《輔導工作指引》貫徹落實有關規定，進一步明確細化輔導工作要求，促進提升輔導機構執業質量。主要包括督促輔導機構切實履職盡責，重點關注板塊定位、產業政策，細化明確“關鍵少數”口碑聲譽等輔導要求；形成較為完備的輔導環節執業標準和操作流程，供輔導機構遵照執行；形成統一明晰的輔導申請材料、輔導驗收報告模板要求，進一步推動輔導工作規范化；形成統一的工作底稿目錄，覆蓋輔導各階段各環節，為輔導機構編制底稿提供指引。

《輔導工作指引》共七章三十八條，包括總則、輔導工作組織形式及輔導人員資格要求、輔導工作內容、輔導工作執行流程、輔導工作底稿、自律管理、附則等。

具體來看，一是明確輔導工作組織形式及人員要求。包括明確輔導工作小組的職責，應當制定和落實合理的輔導計劃和實施方案，統籌輔導工作。明確保薦代表人應當參加輔導工作。規定輔導工作小組人員原則上應不少于三人，并由簽字保薦代表人擔任組長。

二是明確輔導內容及各階段輔導工作重點。包括明確輔導內容，在《首次公開發行股票并上市輔導監管規定》基礎上，結合實踐情況，將獨立性、同業競爭及關聯交易、資產權屬、業務發展規劃等方面的盡調、規范納入輔導內容。明確輔導備案、日常輔導、輔導驗收等各階段的主要工作流程、重點工作內容等要點，進一步規范輔導工作。

三是規范輔導工作執行流程。包括整合各板塊要求，規定簽署輔導協議、申請輔導備案、更新輔導工作進展報告、提交輔導驗收材料等流程要求，明確相關報告的主要內容，形成統一的文件模板。細化輔導方式，明確輔導授課內容、時長及底稿收錄要求，明確輔導考試要求。細化重大事項情形，明確變更板塊等相關要求。

四是統一輔導工作底稿要求。包括明確輔導工作底稿總體要求，必須真實、完整反映輔導工作的實際開展情況，不得隨意篡改、隱瞞事實。附件明確輔導工作底稿目錄要求，覆蓋輔導各階段各環節，對輔導機構履行輔導職責有重大影響的文件資料及信息，均應當作為工作底稿予以留存，進一步壓實輔導機構責任，促進提升輔導工作質效。